英伟达引领新的科技股狂牛 分析师狂喜之余却仍有担忧

英伟达引领新的科技股狂牛分析师狂喜之余却仍有担忧黄仁勋在电话会议上表示，英伟达正在努力与生产伙伴合作，以获得更多芯片，包括与台积电之外的代工厂商进行合作。此外，他还提到，英伟达对今明两年的前景非常清楚，且已经在与领先的云计算公司和数据中心建设者一起规划下一代基础设施。英伟达第二财季营收135.1亿美元，分析师预期为110.4亿美元；第二财季调整后每股收益2.70美元，分析师预期为2.07美元。在第二财季业绩全线超预期的同时，该公司又发布了令人震惊的第三财季营收展望。英伟达表示，截至10月的三个月内，营收将达到160亿美元左右，而分析师的平均预期为125亿美元，这推动其股价盘后一度大涨逾10%。全场激动ElazarAdvisors分析师ChaimSiegel表示，他对英伟达的期望已经很高，但在看到财报后他还需要继续上调目标股价。他认为英伟达目前的目标价在1600美元，并称这一数字仍过于保守。而1600美元的股价相当于目前英伟达股价的三倍多，截至周三美股收盘，英伟达股价报471.16美元。Wedbush知名分析师DanielIves则指出，英伟达以完美的方式交出答卷，财报和指引将AI狂欢的气氛推向高潮，这将对今年下半年的科技领域产生连锁影响。他认为，英伟达对第三季度160亿美元的营收指引将点燃科技股的反弹，这一数字明显高出市场126亿美元的预期共识，而这样的反弹将持续至今年下半年。Bernstein的分析师StacyRasgon分析了英伟达的广泛业务，评论称英伟达正在推出一种类似乐高的组合，将GPU、内存和更传统的处理芯片封装在一起；而人工智能芯片则形成了一条护城河，让英特尔和AMD等竞争对手很难绕过它。他表示，市场其他人都在追逐英伟达，因为他们看到了机会。狂热中亦有担忧但也有人对英伟达的烈火烹油之景表达了担忧。MoorInsights&Strategy公司的分析师PatrickMoorhead指出，增加人工智能的生成能力已成为各大企业的基本要务。英伟达目前唯一的限制是芯片产能，而这一缺口可能会为英特尔、AMD等大型芯片公司和Groq等初创公司创造机会。SummitInsightsGroup分析师KinngaiChan也点评道，英伟达价值43.2亿美元的库存“很轻”。但他也认为在供不应求的情况下，英伟达第三季度的业绩很有可能超过营收目标160亿美元。还有人则提出需求并非无限的理论。SemiAnalysis的DylanPatel认为，许多科技公司都在英伟达的GPU上投资巨大，然后他们再研究怎么利用芯片开发人工智能，本末倒置。这种过度投资在某一时刻将发生改变，很多参与者将停止投资，但也有一些人可能会加速投资。当然，泼冷水的人还指出AI热潮存在炒作，是一种很危险的行为。deVereGroup的首席执行官NigelGreen警告，对英伟达在内的AI股价进行炒作，可能导致投资人认为这些股票是建立长期财富的灵丹妙药，但事实上并非如此。...PC版：https://www.cnbeta.com.tw/articles/soft/1379179.htm手机版：https://m.cnbeta.com.tw/view/1379179.htm

英伟达营收狂飙 681%，盘后一度涨超 10%

英伟达营收狂飙681%，盘后一度涨超10%美东时间2月21日，英伟达盘后公布2024财年第四财季业绩，多项指标超预期。英伟达股价当天收报674.72美元，跌2.85%。业绩发布后，公司股价在盘后交易一度上探742.98美元高位，较收盘价涨超10%，随后涨幅收窄，截至发稿，英伟达股价报730.00美元，涨幅为8.19%。英伟达季报显示，公司2024财政年度营业收入同比狂飙681%至329.72亿美元，每股净收入11.93美元，同比大增586%。公司第四财季每股收益4.93美元，预期4.19美元；营收221亿美元，预期201.8亿美元；净利润122.85亿美元，预期103.4亿美元。第四财季数据中心收入为184亿美元，市场预期为172.1亿美元。

投资人静待英伟达财报报喜 拉一把低迷的美股

投资人静待英伟达财报报喜拉一把低迷的美股标普500指数成份股包括了七家超级大盘股公司（还有苹果、特斯拉、微软、Alphabet、亚马逊)、Meta），英伟达今年的股价涨幅在七家大盘股中遥遥领先。据统计，在标普500指数七月份的涨幅中，七家大盘股公司一共贡献了三分之二。但是过去一个月，美国股市上涨迎来了一轮调整。由于美国国债收益率节节攀升，影响了股票对于投资人的吸引力，美国股市主要股指8月出现了4%的跌幅。在目前的动荡之下，许多投资人都在关注成份股龙头企业英伟达的第二财季财报，美东时间周三收盘后，这一财报将公布。重仓科技股的美国Ameriprise金融公司的首席市场战略师安东尼·沙里贝（AnthonySaglimbene）表示，美国投资人目前关注两大核心问题，“科技大盘股是否还能继续领涨股市？”，“人工智能概念是否真实？”，而英伟达是这两大问题中的核心企业。沙里贝表示，英伟达已经是资本市场的重要引擎之一，如果英伟达财报能带来好消息，将能够提升市场情绪。英伟达5月发布的上一份财季财报对美股的刺激效果相当明显。当时，英伟达对于后续财季业绩展望十分看好，这导致股价一天之内暴涨24%。而在发布财报之后的5天之内，标普500指数中的科技成份股上涨了8%。让英伟达获得靓丽业绩的，当然是目前这一轮生成式人工智能风暴。随着人工智能对话撰稿工具ChatGPT风靡一时和其他产品崛起，英伟达成为重要受益者，因为几乎所有的人工智能服务都需要使用英伟达生产的图形处理器。标普500指数也成为人工智能新概念的受益者。一家金融机构的研究显示，如果在标普500成份股中删除20家拥有人工智能概念的基金重仓股，那么标普500指数今年的涨幅将会减少13个百分点。对于英伟达的新财报，一些投资人已经在赌一把。从上星期到现在，该公司股价已经上涨了12%，美东时间本周二盘中曾经创造股价历史记录，收盘时股价回落。由于财报发布之前已经出现了上涨，因此真正发布之后，英伟达要带来超出意外的股价涨幅十分困难。美国地平线投资服务公司首席执行官查克·卡尔森（ChuckCarlson）猜测英伟达的财报数据会好看，但是是否足以拉动科技股上涨存在疑问，如果英伟达财报数据不佳，那么美股最近一段时间的抛售潮将会继续上演。英伟达期权交易行情显示，根据财报数据的好坏，英伟达股价在本周五之前可能上涨11%，也有可能下跌11%。而作为对比，在过去八个财季，英伟达公布财报之前的投资人“涨跌预期范围”在8.6%。在标普500指数中，英伟达权重高达3.2%，而在纳斯达克100指数中，英伟达权重高达4.3%，在两个指数中的权重均排名第五。这意味着英伟达的股价变化，对于这两大指数影响明显。除了英伟达的新财报之外，美股投资人还在关注另外一个大动向：本周稍后，美联储主席鲍威尔将会在怀俄明州举行的一个会议上发表讲话。对于美联储下一步利率举措，一些信号显示美联储可能在未来更长一段时间内保持目前的利率水平，这一时间段超出了投资人预期，从而让美股上涨面临压力。不论如何，在今年美股走势中，没有人能够否认英伟达和其他大盘股所发挥的重大作用。周一，美国高盛集团选出了11家股票，列为“人工智能革命的受益者”，其中就包括英伟达。在份研究报告中，高盛集团分析师表示，今年以来，这11家人工智能受益者的投资回报率高达69%，远远超出了标普500指数的回报率。高盛分析师表示，随着人工智能技术应用普及，这11家受益者中，一些公司已经上调了2024财年的盈利展望，其中以英伟达最为典型。...PC版：https://www.cnbeta.com.tw/articles/soft/1378977.htm手机版：https://m.cnbeta.com.tw/view/1378977.htm

AI 达到 “引爆点”！英伟达业绩开花，盘后大涨 7%

AI达到“引爆点”！英伟达业绩开花，盘后大涨7%英伟达(NVDA.O)美东时间周三公布的财报显示，第一财季营收将高于预期，其预计市场对其行业领先的人工智能芯片的需求高涨，以及供应链动态将改善。该公司预计2025财年Q1营收为240亿美元，上下浮动2%，分析师平均预期为221亿美元，此外，英伟达第四财季业绩同样超出预期，受此影响，该公司股价在美股盘后一度大涨7%。英伟达CEO黄仁勋表示，加速计算和生成式人工智能已经达到了引爆点（tippingpoint）。全球各个公司、行业和国家的需求都在飙升。

今晚属于英伟达

今晚属于英伟达在ChatGPT掀起的人工智能投资浪潮中，拥有基础算力护城河的英伟达是目前的最大赢家，今年迄今股价涨幅超过200%，成为美国第七家市值破万亿美元的公司。回顾一季度业绩公布的第二天，英伟达震撼市场，股价盘后暴涨30%，市值飙升了1840亿美元直逼万亿，还引领了AI板块数月的持续上涨。而英伟达二季度财报将于今晚（周三美股盘前）公布，尽管其股价涨幅看起来有些吓人，投资者和华尔街分析师仍大举押注，狂飙的业绩将再次推动英伟达大涨。看涨期权合约数量创下新高，对冲基金加码押注Cboe数据显示，截至8月中旬，英伟达期权押注已超过1000亿美元，其中看涨期权占约60%，8月份未平仓的英伟达看涨期权合约数量已创下新高。此外，野村证券的数据也显示，几天内到期的超短期权是最受欢迎的交易品种，表明许多期权投资者希望能借英伟达财报发布快速大赚一笔。英伟达已经有了当年特斯拉期权热炒的影子，相关期权已经变成金融市场最大的赌场之一。与此同时，对冲基金也在加大对英伟达的押注，截至6月底，它们对英伟达的总仓位达到1.9%，相当于200多亿美元的头寸。英伟达最赫赫有名的投资人包括对冲基金大佬DavidTepper旗下的Appaloosa资产管理公司、DanLoeb的ThirdPoint和所罗斯基金管理公司。因此，对于很多投资大佬而言，他们接下来成功与否将取决于英伟达的最新成绩单。华尔街集体上调英伟达目标价，分析：英伟达市值或超2万亿美元由于看好英伟达二季度业绩，在这份“AI最重要财报”公布前夕，华尔街集体上调英伟达目标价。大多数华尔街分析师都对英伟达股价和业绩表现持乐观看法。据FactSet数据，覆盖该股的50位分析师大多看涨，平均目标价约为537美元，比周二收盘价456.68美元高出18%，最高目标价甚至达到了1000美元。Rosenblatt分析师HansMosesmann将英伟达的目标价设定在800美元，他上周在一份报告中写道，英伟达“在软件和人工智能解决方案方面独树一帜”。根据他的评级，英伟达市值将超过2万亿美元，成为仅次于苹果、微软和沙特阿美的全球第四大公司。在过去的10个月，英伟达总市值增长了8900亿美元，超过了摩根大通和沃尔玛的合计市值。在股价飙升的同时，英伟达股价的相对价值也在飙升。自去年秋天以来，英伟达的市盈率从大约50飙升至近250，相比之下，所有标普500指数成分公司的市盈率中值约为25。二季度业绩能否令市场满意？得益于AI带来的GPU需求热火朝天，英伟达一季度业绩远超市场预期：一季度营收为71.92亿美元，高于公司指引区间63.7亿到66.3亿美元，同比下降13%，分析师预计同比下降21.5%至65.2亿美元。对于即将公布的二季度财报，英伟达预计公司营收超过110亿美元，同比增幅“大增五成以上”。FactSet的数据则显示，分析师预计，英伟达人工智能相关的销售额预计将翻一番，公司的利润将同比增长四倍以上。市场对于英伟达二季度业绩抱有超高期望，因此，任何结果都很可能在资本市场再度掀起滔天巨浪。根据TradeAlert数据，未来三天内，英伟达股价振幅将接近11%，相比之下，在过去八个季度里，该股平均振幅为8.6%。...PC版：https://www.cnbeta.com.tw/articles/soft/1378979.htm手机版：https://m.cnbeta.com.tw/view/1378979.htm

英伟达打造 “新锚点” AI 浪潮方兴未艾

英伟达打造“新锚点”AI浪潮方兴未艾AI热潮持续强劲，英伟达刚刚发布的第一财季报告各项数据超预期。从A股AI相关标的来看，今年一季度，受益AI发展，相关上市公司业绩不俗。工业富联、中际旭创、沪电股份等AI领域龙头股价在近期均创下历史新高，北向资金和融资资金也积极加仓AI相关个股。分析人士表示，英伟达的超预期财报和积极的市场信号，为A股英伟达产业链以及AI、算力等细分领域带来了正面影响，AI正由海外的创新热潮与资本开支逐渐转化为产业链核心上市公司的业绩。（中国证券报）