Wedbush：微软将迎来“iPhone时刻”

Wedbush：微软将迎来“iPhone时刻”分析师预计，将从第一季度业绩中受益的公司包括微软(MSFT.US)、Alphabet(GOOGL.US)、亚马逊(AMZN.US)、Palantir(PLTR.US)和Meta(META.US)。还有几家网络安全公司也将受益于第一季度业绩，包括Zscaler(ZS.US)，CrowdStrike(CRWD.US)，PaloAltoNetworks(PANW.US)，CyberArk(CYBR.US)，CheckPointSoftware(CHKP.US)和Tenable(TENB.US)。由于与OpenAI的合作，微软与英伟达(NVDA.US)一样被视为人工智能的最大受益者之一。从公司增加的云计算支出到生成式人工智能附加组件再到Copilot，所有这些都为微软在投资者眼中得以“加分”，使其市值超过3.1万亿美元。分析师表示：“我们强烈认为，这是微软的‘iPhone时刻’，人工智能将在未来几年改变微软的云计算增长轨迹。我们最近的调查进一步增强了第一季度业绩对这一动态的信心。”分析师补充称，在过去的一个月里，对微软生成式人工智能和Copilot的采用加速了，这反过来又提振了微软的云计算业务Azure。分析师认为，过去几年在Azure上每花费100美元，未来可能会在人工智能上额外花费35至40美元。目前，市场普遍预计，微软第一季度营收将达到608.4亿美元，每股收益为2.84美元。...PC版：https://www.cnbeta.com.tw/articles/soft/1426576.htm手机版：https://m.cnbeta.com.tw/view/1426576.htm

Wedbush：人工智能和 FSD 有望将特斯拉市值推高至 1 万亿美元以上

Wedbush：人工智能和FSD有望将特斯拉市值推高至1万亿美元以上Wedbush分析师DanIves认为，尽管围绕特斯拉的消极情绪越来越多，但“现在不是放弃的时候”。尽管第一季度增长缓慢，仍预计特斯拉有可能在2024年实现210万辆的交付量。他补充说，人工智能技术和全自动驾驶(FSD)有望将这家电动汽车制造商的市值推高至1万亿美元以上。分析师认为，随着人工智能故事和FSD取得进展，在这些层面上，风险/回报极具吸引力。

微软投资AI初见成效 分析师称其可能会在人工智能领域超越谷歌

微软投资AI初见成效分析师称其可能会在人工智能领域超越谷歌华尔街分析师认为，这表明微软在人工智能上的大笔投资已经带来了实实在在的财务收益，预示着未来还会有更大的增长空间。投行伯恩斯坦分析师马克·莫德勒(MarkMoerdler)在给客户的一份报告中写道：“这是一个巨大的数字。多年来人工智能一直是Azure故事的组成部分，现在已经产生了1%的增量，这表明在GPT公布之后，对人工智能的需求将成为Azure一大推动力。”他补充说，这表明微软可能会在人工智能领域超越谷歌，Azure也可能会成为比亚马逊网络服务AWS“更大更重要的超大规模云服务提供商”。投资者也对此表示认可，周三微软股价上涨超7%。今年以来，微软股价已累计上涨逾23%，同期大盘涨幅仅为6%。微软与ChatGPT开发商OpenAI的合作在人工智能领域掀起了新一波创新浪潮。这已经撼动了整个行业。微软将ChatGPT背后的大型语言模型与必应搜索整合在一起，给谷歌在搜索领域的垄断地位带来了不小压力。ChatGPT的病毒式传播似乎给必应带来了更多吸引力。在周二举行的财报电话会议上，微软首席执行官萨蒂亚·纳德拉（SatyaNaDELLa）强调，投资人工智能“新浪潮”、扩大公司市场份额是重中之重。考虑到微软今年早些时候已经宣布向OpenAI投资100亿美元，一些分析师也质疑与OpenAI的合作能给公司带来哪些价值。纳德拉表示，微软在人工智能方面的工作正在给公司带来与客户的新对话，从而产生新的收入来源。一些分析师认为，微软将人工智能投资变现的方向正确。加拿大皇家银行分析师里希·加鲁里亚（RishiJaluria）在给客户的一份报告中表示：“虽然人工智能平台的转变还处于早期阶段，货币化仍在形成过程中，但微软管理层和我们预期的一样看好市场机会。”市场研究公司WolfeResearch分析师亚历克斯·祖金（AlexZukin）也有同感，他说：“我们也认为OpenAI的妙招不仅推动了微软产品组合方面的重大创新，而且也是推动生产力工具创新的一种手段。”Wedbush分析师丹·艾夫斯(DanIves)表示，“人工智能的故事刚刚开始”，“微软正在引领这场人工智能科技竞争热潮。”...PC版：https://www.cnbeta.com.tw/articles/soft/1356959.htm手机版：https://m.cnbeta.com.tw/view/1356959.htm

分析认为WWDC的人工智能元素将引燃iPhone 16升级周期

分析认为WWDC的人工智能元素将引燃iPhone16升级周期在2024年6月10日的WWDC发布会之前，摩根大通（JPMorgan）的分析师告诉投资者，预计苹果将专注于人工智能在设备上的功能。摩根大通表示，虽然会有云和数据中心的元素，但苹果会强调设备上的隐私，并展示对现有应用程序的改进。在一份给投资者的说明中，分析师预测WWDC将是一个他们称之为"勾选所有复选框"的公告，其具体目的是向投资者展示苹果在人工智能方面并没有落后。他们说，投资者将特别关注苹果与OpenAI或Google之间的任何交易，但无论如何，苹果的人工智能实施将贯穿其所有原生应用程序。摩根大通预计不会有第三方应用程序从苹果的人工智能功能中受益，至少在初期不会。不过，在即将推出的iPhone16系列上市后，这种情况可能会有所改变。届时，该公司预计AppStore的收入将会增加。这一方面是因为他们预测会有更多的应用被售出，另一方面也是因为他们相信开发者会对人工智能功能收取更高的费用。分析师还预计，iPhone16系列将从人工智能产品发布中受益。摩根大通认为，目前约有15%的用户升级了iPhone16，但这一比例可能会增长到20%--这正是5G推出时的情况。不过，他们也指出，在大流行病期间，智能手机需求的增加也让用户向5G的转换受益匪浅。相比之下，由于苹果在中国面临更大的竞争，人工智能iPhone也呼之欲出。不过，摩根大通预测，人工智能将带来更大的升级周期，而且将从2024年开始，到2025年从iPhone16开始全面普及。尽管摩根大通此前曾声称，人工智能功能要到2025年iPhone17系列才会出现在iPhone上。分析师们仍然认为，设备内存增加等重大硬件改进要等到iPhone17上市。但分析师认为，用户对人工智能功能的兴趣将推动iPhone的销售。另外，WWDC预计将再次只关注软件更新。WWDC虽然是软件开发者大会，但偶尔也会推出新硬件，但预计今年不会。...PC版：https://www.cnbeta.com.tw/articles/soft/1433559.htm手机版：https://m.cnbeta.com.tw/view/1433559.htm

Wedbush：苹果将在 iPhone 16 超级周期中引领消费AI发展

Wedbush：苹果将在iPhone16超级周期中引领消费AI发展Wedbush此前曾声称，人工智能功能的引入将大大增加iPhone16系列的需求，从而超过对中国销售的担忧。现在，在一份给投资者的说明中，Wedbush称其看好iPhone和AppleIntelligence。具体而言，它认为投资者开始将苹果视为消费人工智能革命的守门人。苹果将引领人工智能产业的发展，而不是像人们经常报道的那样落后，以至于梅塔和Google需要迎头赶上。Wedbush认为，这是因为AppleIntelligence是如何与OpenAI等其他开发商的AI应用程序协同工作的。据预测，明年将有数百款生成式人工智能应用被开发出来，与AppleIntelligence协同工作。关于升级数字，Wedbush估计有2.7亿iPhone用户四年多来没有升级。虽然Wedbush在这份新报告中没有给出相关数字，但它此前曾预测，2.7亿也将是2024年的iPhone销量。Wedbush的部分依据是其对亚洲供应链的检查，该公司称亚洲供应链出现了企稳迹象。该公司认为，6月份将是中国市场最后一个负增长的季度，随着iPhone16的上市，情况将出现明显好转。该公司的分析师预测，苹果公司每年的增量服务高利润增长将达到100亿美元。该公司预计，结合iPhone和人工智能软件的销售机会，每股收益将增加30到40美元。Wedbush维持其275美元的目标股价。在此之前，摩根大通（JPMorgan）将苹果目标股价上调至245美元，这也是专门针对AppleIntelligence的看法。...PC版：https://www.cnbeta.com.tw/articles/soft/1435938.htm手机版：https://m.cnbeta.com.tw/view/1435938.htm

“AI赢家”不止英伟达 Wedbush上调微软目标价：还能再涨18%！

“AI赢家”不止英伟达Wedbush上调微软目标价：还能再涨18%！这意味着该公司目前的股价将上涨18%左右。引领这种乐观情绪的是微软人工智能助理工具Copilot的成功，Wedbush此前曾认为这是“微软iPhone时刻”的基础。Copilot是微软在Windows11中加入的AI助手，该AI助手是一个集成了在操作系统中的侧边栏工具，可以帮助用户完成各种任务。Ives援引客户的调查报告称，“简而言之，我们看到生成式人工智能和Copilot的采用正在加速，这反过来又为微软催化了更多的Azure云交易，随着人工智能用例在整个企业领域的爆炸式增长，未来6到12个月将出现主要势头。”在最新报告中，Wedbush预计，在未来三年内，微软70%的用户将使用该公司的人工智能驱动功能，这比Ives之前估计的60%要高。他说，随着用例在未来三到六个月内激增，2025财年应该是人工智能增长的一个拐点。到那一年，强劲的Copilot将最终为微软增加250亿至300亿美元的收入。与此同时，微软也一直在将其Azure云平台嵌入人工智能，这也提高了公司的收入。Ives写道：“我们估计，在过去几年里，微软在云Azure上每花费100美元，纳德拉和公司在人工智能上的支出就会增加35至40美元。”Wedbush表示，所有这一切都只是微软新一年增长的开始，人工智能将引领公司未来几年的发展轨迹。Ives总结道：“我们仍然相信这是一个‘1995年式的科技股牛市’，因为未来几年，随着这场价值1万亿美元的人工智能浪潮冲击科技界的海岸，这场人工智能革命将在整个科技生态系统中发挥作用，英伟达和微软将引领潮流。”...PC版：https://www.cnbeta.com.tw/articles/soft/1425215.htm手机版：https://m.cnbeta.com.tw/view/1425215.htm