民生证券：运营商加大 AI 算力投入 国产算力有望再加速

民生证券：运营商加大AI算力投入国产算力有望再加速民生证券研报点评称，4月18日，中国移动发布2024—2025年新型智算中心采购公告，招采AI训练服务器7994台，高于市场此前预期的6000台。去年1月份移动发布2023—2024年新型智算中心（试验网）招标，共采购AI服务器1250台，对比看，此次招标量增长5倍。2024年3月中国联通发布AI服务器采购，总量2503台；2023年10月中国电信发布采购总量4175台。近两年，三大运营商加强云计算发展，服务器采购已是仅次于5G基站的第二大采购品类。从近期三大运营商智算服务器采购看，预计规模会持续增长。近期运营商智算中心中标候选人多为华为升腾整机合作方，预计此次移动招标华为升腾系列也将占据重要份额。建议重点关注服务器、交换机、AI芯片等算力核心环节的国产化。

中国移动算力中心北京节点投入使用 AI 芯片国产化率 33%

中国移动算力中心北京节点投入使用AI芯片国产化率33%在25日的2024北京移动算力网络大会上，中国移动算力中心北京节点正式投入使用。中国移动算力中心北京节点位于北京昌平信息港算力中心，占地约57000平方米，部署近4000张AI加速卡，AI芯片国产化率33%，智能算力规模超1000P。这是通信运营商在北京建成的首个大规模训推一体智算中心，此后北京移动还将在西城区、朝阳区和亦庄经济技术开发区等多地布局算力资源，形成“以北京为核心，辐射京津冀蒙区域”的超大智算集群，支撑高复杂度、高计算需求的百亿、千亿级大模型训练推理。

银河证券：车路云一体化项目开启招标 有望进入全国规模化的建设周期

银河证券：车路云一体化项目开启招标有望进入全国规模化的建设周期中国银河证券研报表示，5月31日，北京市公共资源交易服务平台发布了北京市车路云一体化新型基础设施建设项目招标公告。该项目建设内容主要包括网络平台和路侧基础设施建设，包括云控平台、V2X芯片及模组、路侧终端RSU设备、车载终端OBU设备、边缘计算服务器、路侧激光雷达等。北京市车路云一体化新型基础设施建设项目的公开招标，标志着国内车路云一体化大工程启动。建议关注智慧交通龙头企业，千方科技、万集科技、金溢科技等。

中国移动启动 2024 年至 2025 年新型智算中心集采，总规模达 8054 台

中国移动启动2024年至2025年新型智算中心集采，总规模达8054台中国移动近日启动2024年至2025年新型智算中心集采，总规模达到8054台，其中包含7994台人工智能服务器及配套产品、60台白盒交换机。此前，中国移动还发布了2023-2024年新型智算中心（试验网）集采项目，12个标包对应AI训练服务器采购量总计达到2454台。两次人工智能服务器集采规模合计超过万台。（科创板日报）

海通证券：体检行业千亿规模稳定增长 渗透率仍有提升空间

海通证券：体检行业千亿规模稳定增长渗透率仍有提升空间海通证券发布研究报告称，体检行业千亿规模稳定增长，渗透率仍有提升空间。从2018年-2022年，我国体检行业市场规模由1511亿元增长至2170亿元，年复合增长率约9.46%。国民健康意识提升，行业产生多层次需求，行业内生增长动力可持续，我国未来体检健康服务需求有望进一步释放。该行认为，近年体检行业供需层面产生以下重要趋势。(1)需求端：个检占比提升，创新项目打造第二曲线；(2)供给端：行业格局稳定，民营体检机构增长快于公立，AI+辅助体检升级；(3)营销端：多重线上零售渠道发力，改革传统营销方式。

天风证券：Meta 重磅发布最强开源大模型；移动开启新型智算中心采购招标

天风证券：Meta重磅发布最强开源大模型；移动开启新型智算中心采购招标天风证券研报表示，1.Meta重磅发布最强开源大模型Llama3。4月18日Meta发布两款开源Llama38B与Llama370B模型，供外部开发者免费使用。Meta表示，Llama38B和Llama370B是目前同体量下，性能最好的开源模型。Meta官方博客写道：“得益于预训练和后训练的改进，我们的预训练和指令微调模型是目前8B和70B参数尺度下最好的模型。”2.中国移动2024年至2025年新型智算中心采购招标。4月18日，中国移动发布2024年至2025年新型智算中心采购招标公告，本项目划分2个标包，将招标AI服务器7994台及配套产品、白盒交换机60台。建议重视三个AI扩散分支线投资机会：国产算力，AI新技术硅光、液冷，新应用（AI+机器人，AIPC，AI手机等硬件终端）；重视低位低估值，产业向上趋势的海风海缆投资机会以及积极关注卫星互联网进展。中长期，把握高景气赛道，我们坚定看好AI算力+卫星互联网+海风三大板块的投资机会。