上市公司闻 “氢” 起舞 积极拥抱万亿元产业链

上市公司闻“氢”起舞积极拥抱万亿元产业链随着全球对清洁能源和可持续发展的日益关注，氢能已成为未来能源转型的关键领域之一。根据国际可再生能源署（IRENA）的数据，预计到2050年，全球氢能贸易的复合年增长率（CAGR）有望达到8%。在中国，氢能产业的发展势头更为迅猛。据中国氢能联盟预测，到2025年，我国氢能产业产值将达到1万亿元人民币。这一预测不仅凸显了氢能在中国能源战略中的重要地位，也预示着一场由氢能引领的经济发展新潮流即将来临。氢能产业的崛起，无疑为技术创新和产业发展提供了空间。面对万亿元产业链的巨大潜力，多家上市公司纷纷加大在氢能领域的布局力度，力求在这一新赛道上取得领先优势。(证券日报)

国金证券：半导体产业链将开启上行通道

国金证券：半导体产业链将开启上行通道国金证券3月4日研报指出，AI助力周期向上，重点关注业绩向好标的。半导体周期见底向上。供给端，全球及国内半导体产业链库存已见底，预计晶圆厂稼动率逐步走出底部；需求端，AI赋能消费电子，有望带来新的换机需求，AI手机、AIPC及折叠手机有望积极拉货，AI服务器需求强劲叠加Q1通用服务器开启采购，今年工业库存见底有望出现补库需求。2024年芯片整体供给调整到位，需求稳步向上，芯片价格有望见底向上，半导体产业链将开启上行通道，看好半导体板块投资机会。

低空经济 “腾空而起”，产业链上市公司抢滩谋 “振翅高飞”

低空经济“腾空而起”，产业链上市公司抢滩谋“振翅高飞”5月15日，“低空经济”概念探底回升，引领市场热点，新研股份、上工申贝涨停，安达维尔、吉林化纤、华峰超纤、莱斯信息等公司股票跟涨。2023年底，中央经济工作会议将低空经济列为战略性新兴产业之一。今年政府工作报告首次写入低空经济。近期，随着多地政府推出各类相关政策，多家上市公司相继加入发展低空经济产业的队伍中，纷纷晒出相关布局计划。（上海证券报）

半导体 ETF（512480）创 60 日新高，机构称半导体先进制程产业链值得关注

半导体ETF（512480）创60日新高，机构称半导体先进制程产业链值得关注6月20日，半导体ETF（512480）大涨超2.5%，盘中创近60日新高！放量成交超10.8亿元。天风证券称，“科特估”市场讨论度较高，半导体板块关注度有所提升，“卡脖子”领域国产替代空间广阔，先进制程产业链值得关注。“科特估”近期受市场关注，半导体作为前沿科技的重要方向具有较强的成长性，叠加产业周期处于相对底部，板块投资关注度有所提升。需求端看，在AI赋能传统产业的时代，AI服务器和AI智能终端的大规模部署，有望让先进制程的需求增长更加明显，而供给侧以中芯国际为首的先进制程产业链，扩产受到国际贸易不确定性影响，国产替代需求较为迫切，相关国产设备材料厂商有望加速产品验证和替代，产业链投资机遇值得关注。综合来看，国产替代叠加景气复苏，可以持续关注半导体ETF（512480）的布局机会。

四川拉响限电警报 半导体产业链影响几何？

四川拉响限电警报半导体产业链影响几何？近日，因极端高温天气等原因，四川工业企业“临时限电停产”引发行业关注。作为我国中西部集成电路产业的重点区域，封测、显示、光伏等领域均遭遇不同程度影响。集微网在采访中了解到，相关部门半月前就发出预警提示，但临时限电所造成的停产仍然给企业的生产运营带来不小压力，部分企业面临库存报废的经济风险和无法及时交货的罚款和订单流失风险。半月前预警此次对于工业企业临时限电政策并非突然而至。据集微网了解，电力部门在七月底就曾进行过风险提示，八月份开始保证部分重点企业（停电限电影响较大的企业）用电。但用电负荷量的激增显然超出预期。自今年入夏以来，四川省遭遇60年一遇的大范围、长时间极端高温天气，流域干旱导致水力发电能力大幅下降，空调降温负荷需求远超预期水平。面临历史同期最高极端高温、历史同期最少降水量、历史同期最高电力负荷三“最”叠加局面。一位四川封测企业负责人告诉集微网，目前接到通知是未来几天将限制负荷，并不是“一刀切”断电，而是控制在保安负荷以内，基本上下降五成左右电量。但即便如此，临时性限电仍然给企业带来不小压力。“半导体其实最大的成本是洁净空调恒温恒湿、超纯制水及空压气体动力，一旦降一半电量基本企业就很难开启操作设备。”该负责人表示。由于疫情和俄乌冲突所致，大部分企业在上半年的生产经营都受到了影响。本想在下半年于生产中进行弥补，但限电的情况又在此时发生。在该人士看来，今年本身行业处于下行，显示方面本身产能并不饱满，对公司影响有限，但对于车规级的功率半导体及芯片存在较大影响。这位负责人对当前的情况很感焦虑，“为了赶一个客户急需产品，洁净车间动力不全开都不行，成本极高！生产设备只能开百分之几保客户急需。”该负责人告诉集微网。电力保障对于晶圆代工而言也影响巨大。集微咨询分析师陈翔表示，电力供应属于基础性保障，稳定供应对于生产的持续高效运作，产品的品质，交期都非常重要。限电最直接的影响是晶圆在某一道制程进行到一半时突然中止，将造成不可逆的损坏，导致直接报废。此外，晶圆在某些关键节点无法停留太长时间，否则也会导致报废。“对于设备机台来讲，从断电到恢复供电不能直接投入生产，还需要做检测来检查机台情况，符合条件才能正常投入生产，对于人力物力损耗也较大。有预警的限电可以让代工厂提前做准备，把货提前拉到安全站点，可以避免报废晶圆，设备端提前做好恢复供电后的PM和测机准备，也可以提高恢复生产的效率。但即使是有序停工，对晶园厂的影响也很大，恢复时也需要数天调整无尘室状态及机台测试。”陈翔说。显示产业承压四川亦是我国新型显示产业重要的制造基地之一。因工业用电政策四川显示产业链都受到不同程度的影响，潜在受影响的关键企业具体包括上游配套厂商光明光电、路维光电、奥希特等，中游面板厂商京东方、...PC版：https://www.cnbeta.com/articles/soft/1305159.htm手机版：https://m.cnbeta.com/view/1305159.htm